开源证券：通信行业周报：光博会总结，供不应求，更高速率、更高密度光互联

CIOE2026九月深圳启幕，超4000家企业展八大光电主题 第二十七届中国国际光电博览会（CIOE）将于2026年9月9-11日在深圳国际会展中心举办，汇聚来自全球超30个国家和地区的超4000家优质参展企业，八大主题展覆盖信息通信、精密光学、摄像头技术及应用、激光及智能制造、红外、紫外、智能传感、新型显示、AR&VR、光电子创新等板块，规模达32万平方米，为光电、集成电路、电子与嵌入式系统等关键领域注入强劲创新动力。 AI深水区内光通信高景气度，光博会验证四大投资方向 本次光博会验证了光互联板块的高景气度，相关产品的推出也证实了光连接正逐步向低功率和高带宽方向演进，总结来看，800G&1.6T光模块需求持续高增，3.2T/NPO/XPO等新产品需求不断涌现，光芯片向高功率升级的速度加快，光器件通胀逻辑显现，MMC/SN-MT&DFAU需求或大幅增长，保偏光纤打开应用新赛道，同时OCS/CPO新技术引领潮流，技术迭代值得重视。 （1）800G&1.6T需求持续爆发，3.2T/NPO/XPO产品密集发布，光模块景气度抬升：各大公司密集发布最新3.2T/6.4T速率NPO产品，下游覆盖范