华西证券：宁波银行（002142）-非息靓丽贡献营收提速，加大核销做实质量业绩扎实

宁波银行(002142)事件概述宁波银行披露2022年中报：22H1实现营收294.12亿元(+17.56%，YoY)，营业利润122.99亿元(+24.65%，YoY)，归母净利润112.68亿元(+18.37%，YoY)；中期总资产2.24万亿元(+22.14%，YoY；+0.92%，QoQ)，存款1.25万亿元(+19.73%，YoY；-3.77%，QoQ)，贷款9894.81亿元(+24.33%，YoY；+6.41%，QoQ)。净息差1.96%(-37bp，YoY)；不良贷款率0.77%(+0bp，QoQ)，拨备覆盖率521.77%(-3.01pct，QoQ)，拨贷比4.00%(-0.06pct，QoQ)；资本充足率14.71%(-0.21pct，QoQ)；年化ROE16.04%(-1.45pct，YoY)。分析判断:非息拉动营收增速提升，宁银理财业绩靓丽、整体财富管理转型成效提升宁波银行上半年营收、PPOP分别同比+17.6%/+18.2%，较Q1升2.2pct/0.1pct，主要由非息收入同比+34%贡献。具体来看：1）息差承压+稳健扩表下，22H1利息净收入同比+8.3%