太平洋证券：新能源+AI行业周报（第42期20260201-20260207）：重视主产业链布局，重视固态电池、太空光伏等主题

报告摘要 行业整体策略：重视主产业链布局，重视固态电池、太空光伏等主题 近期碳酸锂等上游涨价环节进入调整期，电池、材料等中下游环节有望受益，将迎来较好上涨窗口期。固态电池、太空光伏等主题有望持续，AI+提供弹性。 新能源汽车产业链核心观点：正处向上新周期 1、宁德时代加大扩产和市场拓展，湖南裕能、天赐材料等产业链龙头受益。1）近期，宁德时代与英国施罗德Greencoat等签署战略合作备忘录，三方将联合在欧洲构建电池储能投资平台，远期规划建设规模达10GWh的储能项目；标志着中国储能龙头企业以技术输出结合国际金融资本的模式，加速开拓欧洲储能市场。2）近期，宁德时代签约两座电池生产基地，首先是与云南省人民政府签署《全面战略合作协议》，计划在云南滇中新区建设锂电池绿色智造基地，项目将于2026年第一季度开工；其次是与泉州市人民政府签署新能源电池生产基地项目合作协议，项目落地南安市，将于2026年第二季度开工。 2、碳酸锂短期进入调整期，中期仍看涨，盐湖股份、大中矿业、国城矿业等受益。1）据Mysteel分析，2026年全球锂资源供给预计增至226.6万吨LCE（同比增21.5%），将进入紧平