太平洋证券：广汽集团2022中报点评：15%增长目标志在必得

广汽集团(601238)事件：公司近日发布2022年中报，1H22公司总营收/归母净利/扣非归母净利486.89亿/57.51亿/56.40亿，同比分别+40.8%/+32.6%/+39.5%。2Q22公司总营收254.21亿，同/环比分别+37.1%/+9.3%；归母净利27.42亿，同/环比分别+39.1%/-8.9%；扣非归母净利27.42亿，同/环比分别+50.7%/-5.4%。1、自主腾飞，合资续势。1）自主腾飞，“双子星”频频加速超车，领跑传统车企与造车新势力。①1H22广汽埃安销售10.03万辆，以骄人成绩（同比+133.9%）跻身新能源车企头部阵营，AIONS、AIONY销量稳居纯电细分市场冠军；单车价值量创新高（近15万），同比+26.0%，助力品牌向上。②1H22广汽传祺销售17.26万辆，同比+14.3%；M8车型连续33个月斩获中国豪华MPV销量冠军。2）合资续势，日系“两田”保持发展之势，稳居合资车头部阵营。①广汽本田1H22销售35.74万辆，同比-3.8%；6M22销售7.40万辆，环比+57.1%，加速恢复。②1H22广汽丰田销售50.02万辆，同比+1