开源证券：捷顺科技（002609）-公司信息更新报告：传统硬件业务承压，创新业务表现亮眼

捷顺科技(002609)智慧停车领军，维持“买入”评级2022上半年，受疫情及房地产调控影响，公司传统智能硬件收入承压。公司持续推进云化转型，软件及云服务、智慧停车运营收入保持快速增长。我们维持盈利预测不变，预计2022-2024年归母净利润为2.32、3.01、3.80亿元，EPS为0.36、0.46、0.59元，当前股价对应PE为20.7、16.0、12.7倍，维持“买入”评级。事件：公司发布2022年半年报上半年公司实现收入4.51亿元，同比下滑18.12%，实现归母净利润-0.39亿元，同比下滑191.01%。单二季度实现收入3.02亿元，实现归母净利润0.10亿元。传统业务：受疫情及地产调控影响，智能硬件收入承压公司传统业务为安防硬件产品，主要面向住宅、商业广场等场景。上半年智能硬件产品收入下滑32%，原因在于智能硬件业务30%左右来自新建项目，上半年疫情及房地产调控等因素，对上海周边、深圳、青岛等地业务开展以及新建地产项目需求产生一定影响。另一方面，公司采取谨慎策略，主动收缩部分客户风险订单，重点提升存量客户业务规模，引入电子哨兵等新品类，缓解负面影响。创新业务：软件及云服