开源证券：华勤技术（603296）-公司信息更新报告：2026H1营收利润双增，数据中心业务将加速成长

华勤技术(603296) 2026年上半年营收和利润双增，利润率维稳，维持“买入”评级 2026年上半年公司实现营收937.19亿元，yoy+11.65%；实现归母净利润30.00亿元，yoy+58.80%；实现扣非归母净利润16.76亿元，yoy+11.04%；实现毛利率8.13%，yoy+0.46pct；实现净利率3.23%，yoy+0.98pct，公司上半年营收和扣非归母净利润均保持稳定增长。单Q2，公司实现营收529.73亿元，yoy+8.24%，qoq+30.01%；实现归母净利润19.39亿元，yoy+85.20%，qoq+82.83%。基于公司数据中心等业务的加速放量，我们上调2026/2027/2028年利润预期，预计2026-2028年归母净利润为58.76/68.57/86.87亿元（原值为51.04/63.29/75.32），EPS为3.88/4.52/5.73元，当前股价对应PE为19.9/17.1/13.5倍，维持“买入”评级。 移动终端/AIoT稳健增长，个人电脑份额持续提升，筑牢业务基本盘 移动终端业务方面，上半年实现营收411亿元，其中，智能手机业务继续