东海证券：基础化工行业周报：“十五五”强调科技自立自强，关注新材料自主产业链

投资要点： “十五五”强调科技自立自强，关注新材料自主产业链：四中全会提出的“十五五”目标中，高质量发展位列首位，强调“质的有效提升和量的合理增长”，突出新质生产力引领、科技自立自强、产业体系现代化。国家发改委党组书记、主任郑栅洁表示，《建议》提出打造新兴支柱产业，加快新能源、新材料、航空航天、低空经济等战略性新兴产业集群发展，这将催生出数个万亿级甚至更大规模的市场。《建议》还提出前瞻布局未来产业，推动量子科技、生物制造、氢能和核聚变能、脑机接口、具身智能、第六代移动通信等成为新的经济增长点。这些产业蓄势发力，未来10年新增规模相当于再造一个中国高技术产业，为我国经济大盘、高质量发展注入源源不断的新动能。我们认为，化工新材料产业正迎来国产替代加速的发展机遇期。如光刻胶等半导体材料、高端工程塑料、热界面材料、高端助剂等，关注各细分领域龙头企业，具有技术、资金、一体化能力和客户资源积累，有望在国产化浪潮中优先受益。 2026年制冷剂分配方案征求意见稿发布:根据氟务在线信息，2026年度氢氟碳化物（HFCs）配额总量设定与分配方案征求意见稿对外发布。2026年相较于2024年永久性配额基础上