国金证券：电力设备与新能源行业周报：停战预期致板块情绪整体回调，基本面驱动新一轮行情渐次展开

整体观点：中东地区停战预期走强致近期电新板块出现普遍回调，然而正如我们近期反复强调的：当前处于历史低位的风光锂成本，将令各国政府的“能源自主”诉求更现实地转化为政策动作和企业订单。而对于中国风电、储能/锂电、电网设备、光伏制造业基本面的积极影响，将在未来逐步显现，基于不同的商业模式、订单周期，我们粗略估计受益时间顺序如下：1）短期立竿见影：户用光储、新能源车、锂电及锂电材料；2）中长期：海上风电、电网设备、大储/工商储、集中式光伏、绿氢氨醇。当前继续重点推荐：1）储能/锂电/锂电材料：类比20H2-22H1的光伏，供不应求状态下，通过涨价挤出成本承受力较弱的边际需求（而非负反馈），期间产业链量价利与股价齐升；2）风电（欧洲出海&整机）：法国10GW招标+大金H股发行过会；3）光伏：太空/马斯克光伏（设备发货、一季报等潜在催化），受益于银价高企的BC+无银化；4）电网设备：出口高景气持续，国网/南网Q1固定资产投资高增；5）绿氢氨醇：海外大单频发，国内能见度提升。 风电：Q1陆风中标均价维持较好水平，短期成本扰动不改整机环节长期量利齐升趋势，板块性回调重迎布局良机；法国10GW海风拍卖有