开源证券：常熟汽饰（603035）-公司信息更新报告：2022Q3业绩略超预期，拟新设广东肇庆全资子公司

常熟汽饰(603035)2022Q3单季度实现归母净利润1.7亿元，同比+163.4%2022年10月24日，公司发布2022年第三季度报告，公司2022年前三季度实现营业收入25.8亿元，同比+42.8%，毛利率为21.6%，同比-2.3pcts，实现归母净利润3.7亿元，同比+33.1%。公司2022Q3单季度实现营业收入10.4亿元，同比+73.9%，环比+22.2%，单季度毛利率为22.7%，同比+0.1pcts，环比+2.6pcts，实现归母净利润1.7亿元，同比+163.4%，环比+39.0%，整体业绩水平略超预期。考虑到公司业务拓展顺利，产能稳步扩张为公司注入长期成长动力，我们上调此前盈利预测，我们预计公司2022/2023/2024年归母净利润为5.6（+0.3）/7.0（+0.4）/8.8（+0.8）亿元，EPS为1.51（+0.10）/1.89（+0.12）/2.38（+0.22）元/股，对应当前股价PE为15.3/12.2/9.7倍，维持“买入”评级。积极推进新能源车企业务，本部业绩持续高速增长，投资收益快速恢复据公司公告披露，公司积极推进新能源车企业务，前期新投