国信证券：成都银行（601838）-盈利能力提升，资产质量优异

成都银行(601838)净利润增长31.5%，年化ROE超过18%。2022上半年营业收入100亿元，同比增长17.0%，增速较一季报基本持平;2022上半年归母净利润44.6亿元，同比增长31.5%，增速较一季报小幅提高2.6个百分点，主要是不良边际生成接近于零，拨备计提压力轻。2022上半年年化加权ROE18.6%，同比提升2.2个百分点，依然维持在同业前列。资产依然维持较快增长。2022年二季末总资产同比增长21.4%至0.89万亿元，增速基本维持稳定。其中存款同比分别增长21.9%，上半年日均存款增速也达到16.2%，一方面是对公活期存款优势持续，另一方面是加大定期存款揽存力度；贷款同比增长32.6%，主要是对公贷款快速增长。二季末核心一级资本充足率8.14%，较一季末小幅降低20bps，面临一定的补充压力。净息差同比仅微降，表现较好。公司披露的2022上半年日均净息差2.07%，同比仅降低4bps，在利率下行的背景下表现较好。其中贷款收益率同比降低4bps至5.02%，较为坚挺，存款成本同比上升15bps至2.13%，主要是公司加大定期存款吸收力度导致。资产质量依然十分优异，