德邦证券：华大九天（301269）-业绩高速增长，持续受益国产化进程

华大九天(301269)投资要点事件：公司发布2022年半年年度报告，2022年H1公司实现营业收入为2.66亿元，同比增长46.1%；实现归母净利润为0.40亿元，同比增长105.02%。立足核心技术，业务结构优化，营收高速增长，盈利能力提升。公司在推动既有产品迭代升级的同时，积极开展短板技术的攻关工作，扩充产品版图，提升产品质量；在巩固已有优势市场的前提下，积极探索新的业务增长点，并且实现了较好的市场突破。2022年H1公司实现营业收入为2.66亿元，同比增长46.1%；实现归母净利润为0.40亿元，同比增长105.02%；2022Q2单季度实现营业收入1.69亿元，同比增长43.04%，实现归母净利润2,994.5万元，同比增长124.47%。公司盈利能力持续提高，2022H1公司实现毛利率91.58%，同比+6.93pct，主要受益于产品化软件占比的提升（EDA软件销售合计2.38亿元，占比同比增长11.64pct）。国产替代大势所趋，国产EDA攻坚数字IC进程或将加速。国产EDA有望从可选变为必选，我们认为，一系列禁令有望进一步推动我国EDA产业国产替代的进程，目前我国EDA