开源证券：中科曙光（603019）-公司信息更新报告：业绩接近预告上限，盈利能力持续提升

中科曙光(603019)我们高度看好公司核心技术实力和国之重器地位，维持“买入”评级我们维持公司2021-2023年归母净利润预测为10.35、12.86、15.25亿元，EPS为0.71、0.88、1.04元/股，当前股价对应2021-2023年PE为41.1、33.1、27.9倍，考虑公司在国产芯片领域的稀缺性和领先地位，维持“买入”评级。业绩接近预告上限，盈利能力持续提升2021年上半年公司实现营业收入44.98亿元，同比增长12.77%；实现归母净利润3.52亿元，同比增长40.54%。其中Q2单季度实现收入25.16亿元，同比增长29.98%；实现归母净利润2.71亿元，同比增长41.17%，业绩接近预告上限。分行业看，公司企业、政府、公共事业收入分别增长1.79%，20.32%和38.55%。分产品看，高端计算机、存储产品、软件开发与系统集成及技术服务收入分别同比增长13.41%、14.25%、5.67%。公司经营活动净现金流为-1.22亿元，同比改善。公司毛利率为21.73%，同比提升0.54个百分点，主要由于收入结构的优化所致。海光信息发布多项创新产品，收入翻倍增长彰显