安信证券：洁美科技（002859）-受益行业复苏，二季度环比显著上升

洁美科技(002859)事件：公司发布2023年半年度业绩快报，报告期内实现营收7.13亿元，同比增加0.09%；实现归母净利润1.00亿元，同比下降8.44%；Q2实现营收4.05亿元，环比增长31.27%；实现归母净利润0.69亿元，环比增长118.38%；实现扣非净利润0.68亿元，环比增长119.44%。受益行业复苏，二季度环比显著上升：随着新能源、智能制造、5G商用技术等产业的逐步起量，消费电子等下游行业需求复苏，公司主要客户订单逐渐恢复。公告披露，公司主要产品纸质载带稼动率在7成左右，毛利率得到了进一步的恢复；离型膜稼动率也已经部分恢复，但稍低于纸质载带；流延膜目前已处于满产状态，客户的稼动率也有不同程度回升，公司Q2营收实现环比增长31.27%。鉴于行业库存周期处于低位，三四季度公司业绩有望持续向好。产能规划扩张，助力公司未来成长：7月份投资者关系活动记录披露，公司纸质载带下半年投产一条电子专用原纸生产线，新增年产能2.88万吨，总产能将达到12万吨/年，纸质载带配套的上下胶带年产能325万。塑料载带目前具备产能超过15亿米/年，并规划在菲律宾建立基地以响应客户需求和东南