华西证券：成都银行（601838）-业绩延续高成长，不良率延续下降

成都银行(601838)事件概述成都银行发布2022年三季度业绩快报：2022Q1-3营业收入152.46亿元(+16.07%，YoY)，营业利润77.47亿元(+35.91%，YoY)，归母净利润67.52亿元(+31.60%，YoY)；Q3单季实现营收同比+14.30%，营业利润+35.19%，归母净利润+31.78%；三季度末总资产9075.43亿元(+21.57%，YoY；+1.52%，QoQ)，不良贷款率0.81%(-2bp，QoQ)；披露前三季度ROE13.88%(+1.63pct，YoY)。分析判断:扩表增速稳中有升支撑营收稳健，利润延续30%+高增速成都银行前三季度累计实现营收和归母净利分别同比+16.1%/+31.6%，较上半年增速分别微幅波动-0.95pct/+0.07pct，营收端表现稳健的同时、业绩延续高成长性，预计仍处于上市银行第一梯队。业绩高增下，前三季度ROE也延续同比提升1.63pct至13.88%。单看三季度业绩表现，22Q3营收和利润增速分别为+14.3%/+31.8%，环比Q2增速分别降低2.1pct/2.3pct，营收端在去年同期高基数下仍然保持