东吴证券：机械设备行业跟踪周报：持续看好高景气的光伏锂电设备行业，建议关注国产化加速的半导体设备行业

1.推荐组合三一重工、中联重科、杭可科技、柏楚电子、晶盛机电、联赢激光、恒立液压、杰瑞股份、奥普特、金博股份、奥特维、华测检测、先惠技术。2.投资要点光伏设备：硅片薄片化&HJT组件功率创新高，异质结降本增效进行时硅片薄片化即将导入量产，多技术节点降本推动产业化加速：金刚玻璃1.2GW项目首次将150μm、210N型半片工艺导入量产，硅片端降本加速推进。华晟与迈为股份合作的GW级微晶HJT量产线，计划集合硅片吸杂、半片工艺等技术，目标实现单面微晶HJT电池量产平均效率大于25%，双面微晶HJT电池平均量产效率大于25.5%，单线产能达到500MW、良率大于98%。组件功率方面，以M6，72片电池片的组件为标准，迈为股份与华晟合作开发的组件功率达493W，随着华晟二期微晶技术量产叠加组件技术提升，组件功率可达495W（PERC仅为450-455W，TOPCon为460-465W），双方共同推动HJT电池降本增效。投资建议：电池片设备建议关注某HJT时代布局前瞻的公司、金辰股份，建议关注捷佳伟创；硅片环节推荐晶盛机电；组件环节推荐奥特维；热场环节推荐金博股份。通用自动化：10月制造业受双控