开源证券：日联科技（688531）-中小盘信息更新：经营业绩逐季提速，检测平台未来可期

日联科技(688531) 经营业绩逐季提速，维持“买入”评级 公司发布2026年半年度报告，2026H1实现营收7.15亿元，同比+55.4%；归母净利润1.28亿元，同比+54.6%；扣非净利润1.1亿元，同比+83.9%。其中，单Q2业绩显著增长，盈利能力明显提升：归母净利润0.84亿元，同比+76.7%，环比+90.0%；扣非净利润0.77亿元，同比+94.3%，环比+138.4%；销售净利率继2024Q2后重回20%以上。业绩增长主要系主业X射线检测设备订单充足及SSTI、珠海九源并表后增厚业绩。考虑到下游半导体/锂电行业持续高景气，我们上调盈利预测，预计2026-2028年归母净利润分别为3.37（+0.01）/5.05（+0.23）/7.65（+0.86）亿元，当前股价对应PE分别为70.7/47.2/31.1倍，维持“买入”评级。 X射线检测基本盘不断夯实，技术端与市场端双突破 技术端，公司纳米级开管射线源、大功率小焦点射线源等新品批量出货，射线源自用渗透率及外销比例持续提升；AI检测技术持续突破，已发布业内首款工业射线影像垂直大模型，实现检测精度量级跃升。市场端，公司已